Rok 2022 był wyjątkowo trudnym okresem inwestycyjnym. Nie często zdarza się bowiem okres, w którym w bessie są zarówno akcje jak i obligacje, a te grupy aktywów wpływają na wyceny większości funduszy inwestycyjnych. Rok 2023 zapowiada się na szczęście dużo lepiej, a kolejne lata powinny nam wynagrodzić słabszy rok. Poniżej znajduje się lista funduszy, którymi […]

Nie od dziś wiadomo, iż dobrze jest inwestować w instrumenty dywidendowe. Spółki, które płacą dywidendy nie tylko dodają dodatkowe środki – takie spółki zwykle są rentowne i przynoszą zyski. Jeżeli spółka płaci dywidendę, to musi mieć przecież zysk. Spółki dywidendowe bardzo często w czasie bessy nie chcą spadać, w czasie hossy mają stabilny trend wzrostowy. […]

W ostatnich latach gospodarka chińska często wyprzedza koniunkturę w globalnej gospodarce. Trudno jednoznacznie stwierdzić dlaczego tak jest (być może dlatego, że to zaplecze produkcyjne świata), ale chiński impuls wzrostowy często poprzedza podobne zdarzenia na innych rynkach. Jeżeli popatrzymy na wskaźnik koniunktury gospodarczej CLI OECD, to zauważymy spadek wszystkich najważniejszych gospodarek, ale wskaźnik dla Chin już […]

Czy złoto jest dobrym aktywem inwestycyjnym, który w perspektywie kilku lat przyniesie wymierne korzyści? Dziś parę wykresów i faktów, które pomogą nam wyznaczyć siłę kruszca i ewentualne zyski w perspektywie kilku lat. Najpierw porównanie złota oraz indeksu małych spółek z kilku ostatnich lat:

Bessa na rynku akcji trwa już rok i nieco ponad rok jesteśmy poza rynkiem funduszy akcyjnych. W cyklu 2020-2021 miała wystąpić tzw. „mała hossa” i jej plan w dużym stopniu zrealizowaliśmy. Bardzo dobrze wypadły m.in. fundusze Skarbiec MISS oraz inPZU akcje polskie (w tym przypadku rewelacyjny wynik był wynikiem kupna akcji Wig20 w samym dołku […]

Indeks cenowy rynku to prawie wszystkie spółki GPW. każda ze spółek ma tą samą wagę i w równomierny sposób wpływa na obliczoną średnią arytmetyczną zmian procentowych.. W obliczeniu pomijane są spółki groszowe, prawa do akcji jeśli notowane są również same akcje danej spółki oraz spółki notowane pierwszy dzień bez prawa poboru, bez dywidendy, bez prawa […]

Analiza funduszy portfelowych – jakie mają perspektywy wchodzące w skład portfela? Analizujemy nasze fundusze ich zachowanie oraz potencjał do wzrostu. Kiedy realizować zyski?

PKO obligacji skarbowych PKO Obligacji Skarbowych jest największym polskim funduszem, który inwestuje głównie w obligacje skarbowe. Z tego powodu (mocne fundamenty) jest on funduszem w miarę bezpiecznym, lecz mimo wszystko potencjalne zyski są zależne od cyklu na rynku obligacji. Podstawowymi rodzajami lokat funduszu są instrumenty dłużne. Całkowita ich wartość nie może być niższa niż 70% […]

Już kilkakrotnie na tym blogu poruszaliśmy temat mocnego wpływu dolara na nasz rynek akcji. Idąc dalej tropem globalnych zależności można przypuszczać, że nasz rynek korzysta głównie w czasie osłabienia dolara a ten dolar osłabia dynamicznie się wtedy, gdy sprzedawane są Obligacje Rządu USA. Innymi słowy – trend przebiega w dwóch fazach Risk Off (kapitał płynie […]