rebalancing

Wyobraź sobie budowanie bogactwa bez konieczności stawania się ekspertem rynkowym lub spędzania godzin na analizowaniu poszczególnych akcji. To nie fantazja — to rzeczywistość, którą fundusze ETF oferują zwykłym inwestorom. ETF-y łączą w sobie płynność i swobodę obrotu akcji z natychmiastową dywersyfikacją charakterystyczną dla tradycyjnych funduszy inwestycyjnych. Prostota w najlepszym wydaniu Dzięki jednemu zakupowi ETF zyskujesz ekspozycję na dziesiątki, setki, a czasem nawet tysiące firm z różnych branż i regionów. Nie musisz samodzielnie dobierać pojedynczych akcji – ETF pozwala Ci posiadać część całego rynku lub wybranego sektora. Wszystko zależy od ETF-a, którego wybierzesz. ETF-y doskonale sprawdzają się przy długoterminowym budowaniu majątku. Po pierwsze, wzrost szerokich rynków akcji w czasie napędza wartość Twojej inwestycji. Po drugie, reinwestowanie dywidend — zwłaszcza w przypadku ETF-ów akumulujących — wzmacnia efekt składany. Po trzecie, niski współczynnik kosztów zarządzania chroni Twoje zyski przed nadmiernymi opłatami. Nie potrzebujesz dużego kapitału, aby rozpocząć inwestowanie w ETF-y. Metoda uśredniania kosztu zakupu (tzw. dollar-cost averaging) polega na regularnych wpłatach 100 czy 200 zł miesięcznie, co pozwala zmniejszyć wpływ krótkoterminowych wahań rynku i stopniowo powiększać majątek. Wszystko zależy oczywiście od ceny ETFa i kosztów zakupów (są zależne od biura maklerskiego, w którym ETF kupujesz). Słownik inwestowania w ETF Akumulujący ETF- ETF, który automatycznie reinwestuje dywidendy i odsetki z powrotem do funduszu, zamiast wypłacać je udziałowcom, co potencjalnie zwiększa efekt procentu składanego. Aktywny ETF- ETF, w którym zarządzający portfelem świadomie dobierają aktywa zamiast biernie śledzić indeks, zwykle pobierając wyższe opłaty za możliwość uzyskania lepszych wyników. Spread bid-ask: różnica między ceną, jaką kupujący jest skłonny zapłacić (bid), a ceną, jaką sprzedający chce uzyskać (ask), co stanowi ukryty koszt transakcyjny. W najlepszych ETFach spread jest dość niski. Ryzyko kontrahenta: możliwość, że druga strona transakcji nie wywiąże się ze zobowiązań, istotna w przypadku syntetycznych ETF-ów korzystających z umów swapowych. Dlatego bezpieczniejsze są ETFy fizycznie inwestujące w dane akcje/obligacje. ETF dystrybucyjny: ETF, który regularnie wypłaca dywidendy i odsetki akcjonariuszom zamiast je reinwestować. Miejsce siedziby: kraj rejestracji ETF, decydujący o jego regulacjach, traktowaniu podatkowym i wymogach raportowych. Współczynnik kosztów (TER): roczna opłata zarządcza wyrażona jako procent aktywów, bezpośrednio obniżająca zwroty uczestników. Dostawca ETF: instytucja finansowa tworząca, zarządzająca i dystrybuująca ETF, np. BlackRock (iShares), Vanguard. ISIN: 12-znakowy kod alfanumeryczny jednoznacznie identyfikujący każdy ETF. ETF może być notowany na różnych rynkach, jednak zawsze ma ten sam nr ISIN. Dokument zawierający kluczowe informacje (KID): ujednolicony dokument w UE przedstawiający cele, ryzyka, koszty i potencjalne zyski ETF-a. Fundusz ETF z dźwignią finansową: ETF dążący do wielokrotności dziennego zwrotu z indeksu, wykorzystujący instrumenty pochodne i dłużne. Animator rynku: podmiot zapewniający ciągłą dostępność kupna i sprzedaży, co utrzymuje wąskie spready i porządek handlu. Pasywny ETF: fundusz odwzorowujący indeks przez posiadanie tych samych papierów wartościowych, co indeks, zwykle przy niższych opłatach. Rebalancing: okresowa korekta składu aktywów ETF-u w celu odzwierciedlenia zmian w indeksie, zwykle co kwartał lub raz w roku. REIT ETF: ETF inwestujący w fundusze nieruchomości, oferujący ekspozycję na rynek nieruchomości bez bezpośredniego posiadania nieruchomości. ETF sektorowy: fundusz skupiony na spółkach z konkretnego sektora, np. technologii, ochrony zdrowia czy energetyki. Swap: instrument pochodny używany przez syntetyczne ETF-y do replikacji zwrotu z indeksu bez posiadania jego aktywów. Syntetyczny ETF: fundusz korzystający z instrumentów pochodnych zamiast fizycznego nabywania aktywów bazowych. Różnica śledzenia: realna różnica między stopą zwrotu ETF a stopą zwrotu jego indeksu referencyjnego. UCITS: unijne ramy regulacyjne dla funduszy zbiorowego inwestowania, gwarantujące wysoki poziom ochrony inwestorów. Zmienność: statystyczna miara rozproszenia stóp zwrotu, świadcząca o poziomie ryzyka inwestycji.

rebalancing

Inwestowanie w ETF – słownik pojęć