Połączenie dwóch funduszy Goldman Sachs

Goldman Sachs TFI oficjalnie ogłosiło, że dwa subfundusze należące do parasola Goldman Sachs SFIO połączą się. Mowa o subfunduszu Goldman Sachs Total Return, który przejmie fundusz Multi Factor.

Połączenie dwóch funduszy Goldman Sachs

Subfundusz Goldman Sachs Multi Factor przestanie działać 25 września. Do tego dnia inwestorzy mogą jeszcze składać zlecenia sprzedaży, zamiany lub konwersji jednostek uczestnictwa. Termin składania takich dyspozycji mija 22 września. Sama fuzja odbędzie się dzień później – 26 września. W tym dniu inwestorzy Multi Factor otrzymają jednostki uczestnictwa funduszu Total Return. Będzie to proporcjonalne – czyli każdy dostanie tyle, ile odpowiada wartości jego inwestycji.

Oba fundusze inwestycyjne miały zbliżoną strategię. Chodzi o tzw. strategię absolutnej stopy zwrotu. To znaczy, że ich celem było zarabianie pieniędzy niezależnie od tego, czy na rynku panował optymizm, czy niepokój. Fundusz Multi Factor przez długi czas dobrze radził sobie z tym zadaniem. Jednak w 2024 roku zaliczył gorszy okres – zakończył rok na minusie, z wynikiem -7,5%. Teraz jego wyniki znów zaczynają się poprawiać.

Goldman Sachs Total Return

Fundusz Total Return, który będzie kontynuował działalność po fuzji, ma stabilniejszy profil. Zarządza większym kapitałem – aż 128 milionami złotych. Co ważne, przez ostatnie trzy lata nie tylko nie tracił, ale osiągał dodatnie wyniki. W tym roku zyskał już ponad 7%.

Dla inwestorów taka zmiana może być korzystna. Fundusz Total Return ma bardziej przewidywalne wyniki i mniejszą zmienność. To oznacza, że jego wartość nie skacze tak gwałtownie w górę i w dół. Przeniesienie środków do takiego funduszu może dać poczucie większego bezpieczeństwa, szczególnie dla osób inwestujących długoterminowo.

Nie trzeba podejmować żadnych dodatkowych działań, chyba że ktoś chciałby wcześniej sprzedać swoje jednostki. W takim przypadku warto to zrobić do 22 września. Jeśli ktoś zdecyduje się poczekać, połączenie zostanie przeprowadzone automatycznie, a nowe jednostki pojawią się na rachunku inwestycyjnym w dniu 26 września.

To kolejny przykład na to, jak instytucje finansowe porządkują swoją ofertę, by była bardziej przejrzysta i efektywna. Dla inwestorów to też szansa, by lepiej zrozumieć, w co inwestują, i w razie potrzeby dostosować swoją strategię.