Zapewne przeglądając oferty funduszy inwestycyjnych spotkałeś się z określeniem fundusze sektorowe. Ja działają i czy warto w nie inwestować?
Czym są fundusze sektorowe?
Fundusze sektorowe to rodzaj funduszy inwestycyjnych, które koncentrują się na inwestowaniu w spółki działające w jednym wybranym sektorze gospodarki. Inwestorzy mogą wybrać fundusz, który specjalizuje się w określonej branży, np. technologiach, zdrowiu, energii, finansach czy surowcach. Dzięki temu mają możliwość skoncentrowania swoich inwestycji na branżach, które ich zdaniem mają największy potencjał wzrostu.
Fundusze tego typu na tej samej zasadzie co inne fundusze inwestycyjne. Różnica polega na tym, iż zarządzający funduszem dokonują wyboru konkretnych spółek, w które inwestują zebrane środki. W funduszach sektorowych inwestycje są ograniczone do jednej branży, co może zwiększać zyski, ale także podnosić ryzyko, szczególnie jeśli dany sektor doświadczy trudności.
Nic nie obiecujemy (poza rzetelną informacją o rynkach finansowych). Podaj swój e-mail, zagłęb się w rynki finansowe i podejmuj samodzielnie dobre decyzje inwestycyjne. Zapisuję się. |
Zalety i wady inwestowania w jeden sektor
Inwestowanie w jeden sektor ma parę zalet, ale również i wad. Inwestując w sektor polaryzujemy własną inwestycję i ograniczamy dywersyfikację. Takie podejście może mieć też plusy, takie jak np. potencjalnie wysokie zyski: Inwestowanie w szybko rozwijające się sektory, takie jak technologie czy biotechnologia, może przynieść wysokie stopy zwrotu, zwłaszcza w okresie dynamicznego wzrostu danej branży. Również inwestorzy posiadający wiedzę na temat konkretnej branży mogą skorzystać z niej, wybierając fundusz skoncentrowany na danym sektorze.
Są też minusy. Inwestowanie wyłącznie w jeden sektor naraża inwestora na większe ryzyko w przypadku, gdy ten sektor przeżywa trudności, np. w wyniku zmian regulacyjnych, nowych technologii lub cykli koniunkturalnych. Od razu kojarzą mi się fundusze rynku nieruchomości po 2009 roku…
Niektóre sektory, takie jak technologie czy energia, są bardziej podatne na wahania rynkowe. Może prowadzić do większej zmienności wartości funduszu. Przykładem jest np. fundusz inPZU Akcje Sektora Informatycznego, który ma tzw. większą „betę” niż pozostałe fundusze amerykańskie.
Przykłady funduszu sektorowego
Przykładem funduszu sektorowego jest Investor Nieruchomości i Budownictwa. Fundusz ma bardzo duże wahania, które są związane z cyklicznością branży budowlanej:

Investor Nieruchomości i Budownictwa to fundusz inwestycyjny zarządzany przez Investor TFI, który koncentruje się na sektorze nieruchomości i budownictwa. Fundusz ten inwestuje głównie w akcje spółek związanych z branżą nieruchomości, budownictwa oraz powiązanych z tymi sektorami segmentów, takich jak deweloperzy, producenci materiałów budowlanych oraz przedsiębiorstwa budowlane. Jest to fundusz akcyjny o wysokim poziomie ryzyka, ale z dużym potencjałem wzrostu w okresach sprzyjających rozwojowi rynku nieruchomości. Taki okres mieliśmy w latach 2003-2007. Potem nastąpił jednak spory regres branży budowlanej.
Inny przykład z TFI Investor to fundusz złota – Investor Gold. Wycena długoterminowa funduszu poniżej:

Ten fundusz koncentruje się na inwestycjach związanych z rynkiem złota. Fundusz inwestuje głównie w akcje spółek zajmujących się wydobyciem, przetwarzaniem i sprzedażą złota, a także innych metali szlachetnych, takich jak srebro czy platyna. Może także lokować kapitał w fundusze inwestycyjne, które mają ekspozycję na rynek złota, a także w inne instrumenty finansowe powiązane z rynkiem metali szlachetnych.
Czy warto inwestować w taki fundusz? Inwestowanie w fundusz Investor Gold niesie ze sobą ryzyko związane z dużą zmiennością cen złota, które mogą być podatne na globalne czynniki makroekonomiczne, takie jak poziom stóp procentowych, polityka monetarna czy zmiany kursu dolara. Jednak w długim terminie złoto jest uznawane za dobrą ochronę przed inflacją i niestabilnością rynków finansowych.
Dla kogo są fundusze sektorowe?
Podsumowując można wyciągnąć wnioski iż, fundusze sektorowe są odpowiednie dla inwestorów, którzy:
- Mają przekonanie do perspektyw rozwoju określonego sektora gospodarki.
- Są gotowi zaakceptować wyższe ryzyko w zamian za potencjalnie większe zyski.
- Chcą uzupełnić swój portfel inwestycyjny o bardziej wyspecjalizowane fundusze, aby zdywersyfikować go tematycznie. Fundusze te mogą być atrakcyjne dla inwestorów, którzy dobrze rozumieją specyfikę danego sektora i wierzą, że może on dynamicznie się rozwijać w przyszłości.
Autor Michał Giel
Zajmuje się rynkiem kapitałowym od ponad 20 lat. Pierwsze zebrane doświadczenia pozwoliły mi uczestniczyć w hossie lat 2003-2007. Od 2007 roku współprowadzę Funduszowe.pl, gdzie pierwszym sygnałem była sprzedaż akcji przed historyczną bessą lat 2007-2009. Jestem inwestorem długoterminowym i inwestuję w cyklach hossa/bessa. Wykorzystuję sprawdzone przez lata metody, do których należą cykle, wskaźniki makroekonomiczne, wskaźniki techniczne, czy fale Elliotta. Staram się być elastyczny i realnie oceniać szansę każdej inwestycji. Możesz się ze mną skontaktować, korzystając z adresu e-mail.
Treści Premium (analizy Premium oraz Portfele Funduszowe.pl) są tylko dla naszych Abonentów. Chcesz dostęp?
Czuj się całkowicie bezpiecznie. W ciągu 30 dni możesz zrezygnować i odzyskać cały abonament.
Zaloguj się lub wykup abonament:
Zaloguj się na swoje konto, aby zostawić swój komentarz.